现在，整个上海滩都人心惶惶，巡捕房迟迟抓不到脸谱凶手，张天笑迫于压力，决定跟陈一鸣合作抓犯人，他可管不了输赢了，因为真相最重要。陈一鸣表示，想要抓住凶手，就要有敏锐的观察力，他已经调查到，莞儿贩卖过幼童，马晋的戏班有男童学员，林荣有恋童丑闻，这三者之间潜在的共同点就是男童。

陈一鸣还知道，郭亮曾经帮林荣摆平了一个案子，所以才平步青。张天笑自告奋勇去调查郭亮的底细，一定要弄个水落石出。姚菲查找旧报纸，发现马晋收养孤儿成立戏班，富商林荣还慷慨解囊资助，后来，戏班里多名儿童神秘失踪，成了悬案。这时，张天笑也带来了最新进展，郭亮在九年前负责调查一起戏班学徒失踪案，但蹊跷的是，这案子后来不了了之，看来这其中一定有蹊跷。

陈一鸣大胆推测，林荣资助马晋办了戏班，专门培养幼年男童，实际上是为林荣的怪癖提供方便，而这些男童都是莞儿拐骗来的。林荣害死男童后，马晋处理尸体，当时负责办理此案的郭亮没有尽职尽责查出真相，所以，凶手很有可能是当年失踪的男童之一。至于赵明若，也根本不是自杀，而是他杀，凶手画脸谱的技能可能就是赵明若教导的。

报社编辑将匿名信拿给陈一鸣等人，他们迅速判断出，下一个遇害者是周启儒厂长。不过，这个周启儒是正人君子，口碑不错，凶手怎么会盯上他呢？报社编辑回忆道，九年前，周启儒和妻子新婚，伉俪情深，现在都有两个孩子了。陈一鸣一时还找不出周启儒和当年的男童失踪案有什么关系，只能让张天笑派人手加以保护。

周启儒不信邪，非要出门去办事，张天笑只好如实相告，凶手下一个目标就是他，如果想保命，就不能出门。陈一鸣和姚菲从高局长那里得到启发，发现重生有重大嫌疑，他们急忙赶去调查，果然发现重生是当年戏班的幸存男童之一，而且，房间里还发现了很多描画精细的脸谱，以及几名遇害者的照片，上面都被画上了叉。看来，重生的手是健康的，他为了复仇，一直伪装自己。

陈一鸣和姚菲赶到戏班的舞台，果然，重生身穿戏服站在台上，他声泪俱下地告诉众人，当年，就是林荣等人害得自己受尽折磨，差点命丧黄泉，所以，自己必须除之而后快。这时，警察们也迅速赶到，见重生手里有匕首，便一枪击毙了他。陈一鸣还没等问清楚重生和周启儒有什么仇怨，重生就死去了。

令人意外的是，重生虽然死了，但周启儒还是被杀害了，陈一鸣想不明白，难道重生先杀害了周启儒，又回到戏班的吗，可似乎也说不太通。陈一鸣与作家朋友蒋涵知闲聊，蒋涵知装作无意提起螳螂繁殖时，雄螳螂会付出性命，让母螳螂繁衍后代，陈一鸣受到启发，他奔到周启儒家里，看见信纸上有书写的印记，这才发觉真相。原来，周启儒欠了巨款，为了不让妻子和孩子受牵连，故意装成被脸谱杀人犯杀死的模样，以求让妻儿平安。

可陈一鸣万万没想到的是，这一切其实都是蒋涵知暗中策划的，其实，他才是真正的幕后黑手。